Как в ноябре наблюдается изменение дохода по депозитам в валюте
За истекший месяц зафиксирован рост средних ставок по вкладам в валюте в топ-15 самых крупных по объему привлеченных средств банках России. Рост ставок по долларовым вкладам на 3-месячный срок составил 0,12 п.п. (0,53%); по полугодовым - 0,21 п.п. (0,93%); по вклады на год - 0,12 п.п. (1,24%).
Повысились ставки по вкладам в валюте США в ВТБ, Промсвязьбанке и Московском индустриальном банке (далее - МИБ). В банке «Санкт-Петербург» ставка по вкладу в долларах на 1 год снижена, но повышена по вкладу на 6 мес. В остальных банках в выборках ставок изменений не произошло.
Также отмечается рост средних ставок по вкладам в евровалюте, но этот рост не столь масштабен. По 3-месячным вкладам увеличение ставки в среднем составило 0,04 п.п. (0,14%); по полугодовым — 0,09 п.п. (0,24%); на 1 год — 0,09 п.п. (0,38%).
Средние ставки по вкладам в евро выросли из-за запуска в Промсвязьбанке вкладов в евро на сроки 3 и 6 мес., с установлением по ним ставок выше среднерыночных, а также из-за повышения ставки по вкладу на 1 год. Кроме этого, в Московском индустриальном банке повысились ставки по вкладам на сроки 6 мес. и 1 год. В остальных банках в выборках ставок изменений не произошло.
По мнению экспертов, до этого по ставкам по валютным вкладам в 2016/17 гг. преимущественно просматривалась тенденция к снижению. На сейчас они показывают рост, так как на них воздействует ряд факторов.
По словам главного экономиста ING по России и СНГ Дмитрия Полевого, сейчас наблюдается потребность в валюте, связанная с необходимостью погасить внешние долги (как оценил ЦБ, от нефинансовых организаций должны поступить выплаты по внешнему долгу в 4-м квартале 2017 года в объеме порядка $23,5 млрд.). К тому же, отчасти сказывается влияние и сезонного фактора — банки России подстраховываются для получения валютной ликвидности к концу года, так как банки Запада обычно на конец отчетного периода к нацеливаются на сокращение объема краткосрочных иностранных активов. На деле это выражается в том, что предоставление валюты отечественным банкам сокращается.
По словам главного экономиста Евразийского банка развития Ярослава Лисоволика, наряду с этим, если говорить о валюте США, то на фоне повышения ставок Федрезервом, происходит рост и ставок по долларовым вкладам. В текущем году, по словам главного аналитика Промсвязьбанка Дмитрия Монастыршина, регулятором США уже два раза повышалась ключевая ставка (по 0,25 п.п., до 1–1,25%), а в конце года возможно еще одно повышение на ту же величину, и это влияет на ставки по долларовым вкладам.
Самая высокая доходность по депозитам в долларах на 1 год сейчас предлагается в Промсвязьбанке — 2,2% годовых. Далее идут Бинбанк (1,65%) и ВТБ, СМП Банк и Московский индустриальный банк (по 1,5%). По полугодовым вкладам в долларах лидерство принадлежит Промсвязьбанку и СМП Банку, они предлагают 2% годовых, потом идут Бинбанк (1,3%) и МКБ (1,1% годовых).
Если говорить о краткосрочных вкладах на 3 мес. в долларах, то с наиболее высокими ставками выступают СМП Банк (2% годовых), за ним при большом отрыве идет Промсвязьбанк (1% годовых) и далее МКБ (0,75% годовых).
По вкладам в евро на 1 год самая высокая доходность в Промсвязьбанке (1,2% годовых), следом идет Бинбанк (0,8% годовых) и МИБ (0,75%). Самое выгодное размещение вкладов в евро на полгода предлагают Промсвязьбанк — 1% годовых, СМП Банк и Бинбанк — 0,4% годовых.
Выгодным будет размещение 3-месячных вкладов в евро, если обратиться в Промсвязьбанк (0,5% годовых), СМП Банк (0,4% годовых), Бинбанк (0,25% годовых), остальные банки предлагают выборки максимум под 0,1% годовых.
По мнению экспертов, в ближайшие годы ставки по долларовым вкладам могут продолжить свой рост. По словам Полевого, в соответствии с имеющимся консенсусом, в будущем году Федрезерв займется постепенным повышением ставок, что будет благоприятствовать созданию общего тренда на повышение. Мнение Полевого разделяет и Лисоволик: в 2018 году, как ожидает рынок, возможно, мы станет свидетелями еще нескольких повышений ставки Федрезерва.
По словам Монастыршина, рост ставок ФРС вызовет глобальный рост на рынке ставок по инструментам в валюте США. До середины 2018 года мы ждем, что среднее значение ставок по долларовым вкладам вырастет на 0,25 п.п.
Если говорить про ожидания по ставкам в евровалюте, то их нельзя назвать столь оптимистичными. Как считает Полевой, по ставкам вкладов в евро пока отсутствуют предпосылки для повышения. Вполне возможно, что существенные изменения и не произойдут. Также вряд ли возможен и рост ставок по вкладам в евро в течение ближайшего полугода. По словам генерального директора Frank RG Юрия Грибанова, можно сказать, что у нынешнего повышения ставок по вкладам в евро - сезонный ситуационный характер.
