Отсутствие роста жилищного кредитования вопреки действию госпрограммы
Программа, направленная на оказание поддержки проблемным заемщикам, опять корректируется.
Несмотря то, что сегодня действует программа субсидирования ставок по ипотеке, уже стало очевидным замедление темпов прироста ипотечного кредитования в банках на протяжении уже второго месяца подряд. Что характерно, в сентябре аналитики отметили ускорение замедления. Как считают банкиры, причина торможения ипотеки в ограниченности спроса и его постепенном исчерпании. В такой ситуации по итогам 2015 года объем всей выданной ипотеки может достичь минимального прогнозного значения.
Последнее исследование Frank Research Group по итогам сентября содержит информацию по снижению темпов роста ипотечных портфелей в банках. Аналитики говорят о замедлении, длящемся уже 2-й месяц подряд: в августе ипотечный портфель банков показал 1%-е увеличение, а в июле рост составил 1,1%. В мае-июне ипотека, напротив, росла: в июне на 0,8% в сравнении с майскими показателями, в июле — на 1,1% - с июньскими. В результате участники рынка сошлись на мнении, что это связано с запуском государственной программы субсидирования ипотечных ставок. Сегодня роль этого фактора, судя по всему, снизилась.
Напомним, что правительство запустило программу субсидирования ипотечных ставок весной 2015 года, на 1 год — до 1 марта 2016 года. Как указано в условиях программы, банки обязаны выдавать ипотеку в новостройках по ставкам, не превышающим 12% годовых, при том, что недополученные доходы (разница между максимальными размерами ипотечной ставки в 12% и ключевой ставки Центробанка + 3,5 п.п.) банки получат в виде возмещения из средств государства.
Торможение едва начавшего расти ипотечного рынка в снижении спроса. Как считает директор дирекции ипотечного кредитования Транскапиталбанка Вадим Пахаленко, с большей активностью банки занимались выдачей ипотеки по госпрограмме в первые 4-5 месяцев с начала ее запуска. В этот период некоторые потребители фактически смогли реализовать отложенный спрос на ипотеку, поскольку в начале года в связи с высокими ставками и ужесточением кредитной политики в большинстве банков, ипотека стала недоступной для граждан. Сегодня первичный потребительский спрос на ипотеку по госпрограмме удалось удовлетворить, поэтому и объем выдаваемых кредитов показывает некоторое снижение, которое правильнее назвать выравниванием. По словам руководителя блока розничного бизнеса Промсвязьбанка Леонида Качалова, когда государственная программа только была запущена, многие потребители покупали квартиры по ипотеке, поскольку считали, что ставки в 12% годовых - весьма привлекательны, но уже к июлю поток этих клиентов пошел на снижение. Меньше выгоды стало в ипотеке по госпрограмме и для самих банков — так как ЦБ снизил ключевую ставку.
По словам руководителя ипотечного центра компании RDI Рустама Азизова, сегодня кредитование на покупку квартир на вторичных рынках, за счет которого банкам стало бы доступно наращивание объемов кредитования, фактически заморожено. Государство не выдает субсидий на кредитование "вторичного жилья", и ипотечные ставки по ипотеке для этого сегмента ощутимо - на 2-3 п.п. выше ставок субсидируемой "первички». К тому же средняя цена квартир на вторичном рынке опять-таки высока. Например, средний объем ипотеки на эконом-квартиру - порядка 3 млн рублей, а на квартиру такого же сегмента, но вторичного рынка — аж 5-7 млн рублей. Отдельный фактор, определяющий консервативное отношение покупателей, заключается в рисках дальнейшего понижения цен на объекты жилой недвижимости.
При таком раскладе, по мнению экспертов, вероятность того, что банкиры выполнят ранее обозначенные оптимистичные прогнозы Министерства строительства и АИЖК (прогноз роста рынка в текущем году на 1 трлн руб. и 1,2-1,3 трлн руб. соответственно), все менее и менее вероятен.
