Тихое падение ставок
За истекшие месяц можно было наблюдать продолжение стагнации ставок по вкладам в рублях, имеющим стандартные сроки привлечения. И в ближайшие месяцы эта ситуация будет сохранена, но возможно, что ставки снизятся еще больше - таково мнение экспертов.
За месяц, в период с 11 ноября по 11 декабря т.г. размер средних ставов по вкладам в рублях (сумма до 50 тыс. руб., вклады, по которым установлены плавающие ставки и стандартные сроки от 1 до36 мес.) в российских банках из топ-15, преимущественно незначительно снизились.
В ряде банков запустили сезонные вклады с нестандартными сроками привлечения.
Например, клиенты Сбербанка могут воспользоваться новогодним вкладом на 5-месячный срок, ставка 6,5% годовых действует, если вклад открывается в отделении банка — что почти на 2 п.п. выше ставок по обычным вкладам при стандартных сроках. В Газпромбанке действует 121-дневный вклад «Праздничный» с доходностью 7,25%, что на 0,85 п.п. превышает ставки банка по 3-6-месячным вкладам. Бинбанк запустил 150-дневный вклад «Новогодний», установив по нему ставку 8,3%, что на 0,3 п.п. превышает ставки стандартных вкладов.
Изменения ставок по самым популярным вкладам на 1 год практически не произошло: они снизились всего на 0,01 п.п., составив 6,84% годовых. В двух банках (Совкомбанке и «Санкт-Петербург») ставки по вкладам на 1 год повышены, а в двух других (Газпромбанке и Бинбанке) — наоборот, снижены.
Снижение ставок по самым долгосрочным вкладам — на 1,5 и 2 года составило 0,04 п.п. (6,08 и 6,06% соответственно). По вкладам на 2,5 года снижение ставок оказалось более существенным — 0,14 п.п. (5,38%), а по вкладам на 3 года - 0,03 п.п. (5,41%). Это можно объяснить коррекцией ставок в сторону снижения по долгосрочным вкладам в Альфа-банке (все вклады от 1,5 лет), Газпромбанке (1,5 и 2,5-годичные вклады) и Бинбанке (2-годичный вклад).
Изменения ставок по 1-2-месячным вкладам не было — как и не было пересмотра банками по ним условий. Снижение средних ставок по 3-месячным вкладам составило 0,04 п.п. (6,66%), из-за того, что Бинбанк снизил ставку. Но по полугодовым вкладам рост ставок составил 0,11 п.п. (6,95%), так как Московский кредитный банк и банк «Санкт-Петербург» ввели сезонные праздничные вклады.
По словам аналитика ХКФ-банка Станислава Дужинского, наблюдается сохранение общего тренда на плавное понижение ставок. И это закономерно, так как инфляция приблизилась к своему историческому минимуму.
Наиболее высока доходность у годичных вкладов от Бинбанка и Московского индустриального банка (МИБ)— 8% годовых. За ними следуют Москредбанк (7,75%) и Совкомбанк (7,7%).
Более короткие депозиты на полгода с привлекательными ставками запустили в Москредбанке (8,5%), Бинбанке (8% годовых), Совкомбанке и МИБ (7,5%). По вкладам на 3 мес. лидерство по ставкам принадлежит Совкомбанку (7,9% годовых), Бинбанку (7,7%) и «Открытию» — (7,36% годовых).
На 1,5 года доступно выгодное размещение депозита в Россельхозбанке и Промсвязьбанке (по 6,9%), в «Санкт-Петербурге» (6,7%) и МИБ (6,5%). По вкладам на 2 года лучшая ставка действует в Бинбанке (7,05%), Совкомбанке (6,9%) и Промсвязьбанке (6,7%).
Лидерство по уровню ставок по вкладам на 2,5 года у Россельхозбанка (6,6%), «Санкт-Петербурга» (6,2%) и ВТБ Банк Москвы (6,05%). По вкладам на 3 года самая привлекательная ставка установлена в Совкомбанке (6,9%), Россельхозбанке (6,4%), Росбанке и Газпромбанке (по 5,9%).
Продолжение снижения
По мнению экспертов, при сохранении нынешней ситуации в экономике и кредитовании, ставки продолжат снижаться, а в лучшем случае - их удастся стабилизировать. По словам аналитика Райффайзенбанка Дениса Порывай, банки не заинтересованы в привлечении средств населения, если обращаться к нему с привлекательными ставками, как таковой потребности в фондировании у банков пока нет, так как нынешнее состояние отечественной экономики мешает стимулированию высокого спроса на кредиты. В теоретическом плане установление высоких ставок по вкладам могло бы простимулировать еще больший рост розничного кредитования, но сейчас самый активный рост в розничном кредитовании показывает ипотечное направление, требующее как раз низких ставок. И, по мнению Дужинского, так как банкам пока неинтересно привлекать дополнительную ликвидность, это сдерживающим образом влияет на ставки.
Как считает Порывай, январь вряд ли принесет какие-то существенные изменения в предложениях банков из-за длительных праздников и упавшей активности. Если, конечно, как сказали аналитики, не произойдет нечто экстраординарное, например, введут новые санкции, которые запретят покупку российских госбумаг (ввод таких санкций может анонсировать американский Минфин, что может вызвать распродажу ОФЗ и повышенную волатильность на рынке. Но возможно и сохранение текущей тенденции, что будет сопровождаться снижением ставок или их стабилизацией.
Вероятнее всего, по мнению Дужинсого, в ближайшие недели в текущей ситуации не будет никаких кардинальных изменений. Сохранятся или текущие уровни ставок по вкладам, или их немного скорректируют в сторону снижения.
По мнению главного аналитика Промсвязьбанка Дмитрия Монастыршина, ставки по вкладам в нацвалюте продолжат снижаться и до конца будущего года это снижение может составить 1 процентный пункт. Мы считаем, что такая динамика связана с тем, что в течение этого года снижение ставок по вкладам существенно запаздывало по сравнению с движением вниз инфляции.
